So'nggi yillarda jahon moliya bozorlarining o'zgaruvchanligi va inqirozi kuchayib borayotgani bilan bir qatorda, oltin sarmoyalari vaqti -vaqti bilan ommalashib bormoqda. Biroq, hali ham ko'plab sarmoyadorlar borki, ular oltinni yaxshi investitsiya mahsuloti va aktivlarni sotib olish uchun yaxshi vosita ekanligiga ishonmaydilar. Umuman olganda, uzoq muddatli maqsadlaringizga mos keladigan xaridlarni amalga oshirish uchun siz oltinga sarmoya kiritish va boshqa investitsiya usullari o'rtasidagi farqni tushunishingiz kerak.
Qadam
2 -usul 1: Oltinga investitsiya qilishning xatarlari va afzalliklarini tushunish
Qadam 1. Oltinning to'lov vositasi sifatida tarixini o'rganing
Oltin to'lov vositasi sifatida boshqa vositalarga qaraganda ancha uzoq vaqt ishlatilgan. Oltin hamma joyda ham ideal to'lov vositasi sifatida qabul qilinmasa ham, ko'pchilik oltinni 19 -asrdan beri "de -fakto" universal valyuta deb hisoblaganligi uchun qabul qiluvchilar ko'p. Garchi u endi umumiy to'lov vositasi sifatida ishlatilmasa ham, oltindan yana valyuta sifatida foydalanish kerak deb hisoblaydiganlar ko'p.
- Dunyoning ko'pgina iqtisodiy kuchlari Buyuk Depressiya davrida oltin bilan to'lash standartidan voz kechishga qaror qilishdi. Amerika Qo'shma Shtatlari Franklin Ruzvelt hukmronligi davrida bu valyutadan qisman voz kechdi va Richard Nikson prezident bo'lganida bu haqda umuman unutdi.
- Deyarli barcha zamonaviy valyutalar qog'oz pullardir - ularning qiymati pulni chiqargan hukumat tomonidan belgilanadi. Oltin qiymatini standartlashtirishni tanqid qiluvchilar ham oltin haqida shunday deyishadi (u hukumat uni qimmatli deb bilgani uchungina baholanadi).
Qadam 2. Nima uchun oltin yaxshi sarmoya ekanligini tushuning
Oltin odatda "xavfsizlik tarmog'i" sifatida bozorda har xil turdagi investitsiya xavfidan sotib olinadi. Boshqacha qilib aytganda, u bozorning yomon ishlashi, inflyatsiya va valyuta tebranishidan himoyalanishi mumkin. Oltin narxi valyuta bahosi yoki bozor ko'rsatkichlarining pasayishi emas, balki talab va taklif miqdori bilan belgilanadi.
- Oltin sizning investitsiya portfelingizni yanada xilma -xil qilishi mumkin. Moliyaviy diversifikatsiyaning kalitlaridan biri - bu turli aktivlarga (aktsiyalar, obligatsiyalar, ko'chmas mulk, qimmatbaho metallar, boshqa har xil tovarlarga) egalik qilishdir. Aktivlarni diversifikatsiya qilishda har xil qiymatga ega bo'lgan aktivlarni yig'ish juda muhim (bir -biri bilan bog'liq emas). An'anaga ko'ra, oltin AQShning qimmatli qog'ozlar bozori, rivojlanayotgan bozorlar va yuqori qimmatli qog'ozlar bilan past korrelyatsiyaga ega. Aslida, oltin bu aktivlar bilan bir aktiv va ikkinchisining korrelyatsiyasiga qaraganda pastroq korrelyatsiyaga ega. Bu shuni anglatadiki, oltin yuqori diversifikatsiya salohiyatiga ega.
- Oltin inflyatsiya xavfsizligi tarmog'i sifatida ham xizmat qiladi. Oltin narxi inflyatsiya bilan bir qatorda ko'tariladi. Buning sababi shundaki, inflyatsiya sodir bo'lganda, investorlar oltinni naqd pulga alternativa sifatida sotib olib, uning qiymatini oshiradilar.
- Oltinning sarmoya sifatida foydasi haqida bahslar ko'p bo'lsa -da, u odatda qiymatning yaxshi ombori hisoblanadi. Vaqt o'tishi bilan naqd pulning sotib olish qobiliyati inflyatsiya tufayli pasaysa ham, oltin qiymati barqaror bo'lib qoladi.
Qadam 3. Oltin nima uchun yomon sarmoya ekanligini tushuning
Sarmoyadorlar orasida oltin xavfsiz investitsiya mahsuloti emas, inflyatsiyaga qarshi eng yaxshi xavfsizlik tarmog'i emas degan fikr bor.
- Ba'zi investitsiya tadqiqotchilari, qimmatli qog'ozlar tushganda yoki valyutalar qadrini yo'qotganda, oltinga bo'lgan talab aslida oshmaydi. Ko'plab ekspertlar borki, oltin narxining oshishiga faqat shoshma -shosharlik bilan sotib oladigan investorlarning qo'rquvi sabab bo'ladi, chunki ular narx ko'tarilishiga ishonishadi. Agar bu taxmin to'g'ri bo'lsa, oltin da'vo qilinganidek xavfsiz sarmoya emas.
- Oltin rekordini sinchiklab tekshirish shuni ko'rsatadiki, og'ir inflyatsiya yoki bozor ko'rsatkichlarining pasayishi paytida ob'ekt qiymati atigi bir necha bor oshgan. Ba'zi odamlar iqtisodiy tartib buzilganda oltin muqobil valyutaga aylanishi mumkinligiga ishonishsa -da, bunga shubha bilan qaraydiganlar hali ko'p.
- Oltin har xil turdagi investitsiyalar singari investitsiyalarning daromadliligi kafolatini bermaydi. Mashhur investor Uorren Baffet har qanday shaklda oltinga sarmoya kiritishdan bosh tortadi. Uning so'zlariga ko'ra, foyda keltiradigan kompaniyadan qimmatli qog'ozlarni sotib olsangiz, unchalik foydali bo'lmagan materialga sarmoya kiritish mantiqiy emas.
Qadam 4. Oltin qiymatiga ta'sir etuvchi omillarni bilib oling
Tanqidchilar nima deyishidan qat'iy nazar, oltin sotib olish har bir avlodda mashhur sarmoya vositasiga aylangan. Oltin narxiga bir qancha omillar ta'sir qiladi:
- Vashington Oltin shartnomasi - 1999 yilda 14 mamlakatdan oltin sotishni bir yil ichida cheklash to'g'risidagi bitim. Bu kelishuvning maqsadi bozorni oltinning haddan tashqari ko'p bo'lishidan saqlab qolishdir, shunda narx tushib ketadi. Tanqidchilar tez -tez shartnomaga oddiy talab va taklif uchun noqulaylik sifatida qaraydilar.
- Iqtisodiy ko'rsatkichlarning zaiflashishi investorlarga o'z tovarlarini yoki aktivlarini pulga sotishga majbur qilishi mumkin. Bu taklifni oshiradi va talabni pasaytiradi, shuning uchun oltin narxi tushadi.
- Milliy inqirozlar yoki urushlar investorlarning oltinga bo'lgan talabini oshiradi, chunki ular valyuta qadrsizlanishidan qo'rqishadi. Investorlar iqtisodiy inqirozga qarshi kurashish va umuman qimmatli qog'ozlar qiymatini qo'llab -quvvatlash uchun oltin zaxiralari va tovarlarni sotib oladilar.
2 -usul 2: Oltin zaxiralarni sotib olish
Qadam 1. Oltin zaxiralarni sotib olishning turli usullarini bilib oling
Umuman olganda, oltin zaxiralariga uchta usulda sarmoya kiritish mumkin: siz to'g'ridan -to'g'ri oltin qazib oluvchi kompaniya orqali aktsiyalarni sotib olishingiz mumkin; Siz oltin birjasida sotiladigan mablag'larni sotib olishingiz mumkin; va siz oltin investitsiya fondlarini sotib olishingiz mumkin.
Bu usullarning har birining har xil ijobiy va salbiy tomonlari bor. Tog'-kon kompaniyasining aktsiyalarini sotib olish oltin qazib olishning daromadli, ammo yuqori xavfli bozoriga to'g'ridan-to'g'ri kirishni ta'minlaydi, o'zaro fondlar va oltin birjalari orqali sotib olish xavfi past va diversifikatsiyani yaxshilaydi
Qadam 2. Aniq oltin qazib oluvchi kompaniyalarni tahlil qiling
Oltinga sarmoya kiritishning eng oddiy usuli - konchilik kompaniyalarining aktsiyalarini sotib olish. Bu yuqori xavfli usul, lekin foyda eng katta. Tog' -kon kompaniyasiga sarmoya kiritish - bu kompaniyaning daromad olishiga garov tikish bilan bir xil, har xil joylarga sarmoya kiritishdan juda farq qiladi. Kompaniyani sinchkovlik bilan tahlil qilish juda muhim, chunki siz ularning raqobatchilardan ko'ra yaxshiroq ishlashiga amin bo'lishingiz kerak.
- Oltin qazib olish zaxiralarini tanlashda bir nechta narsani yodda tuting. Ishlab chiqarish xarajatlarini kuzating. Oltin ishlab chiqaruvchilarning xarid qobiliyati past. Demak, operatsion xarajatlari past bo'lgan oltin ishlab chiqarish qobiliyati birinchi o'rinda turadi. Ushbu ma'lumotni kompaniyaning veb -saytida topish mumkin. "Investorlar bilan munosabatlar" sahifasiga tashrif buyuring va yillik yoki choraklik daromad hisobotlarini o'qing.
- Ishlab chiqarish hajmiga e'tibor bering. Kuchli kompaniya yillik ishlab chiqarish hajmini oshirishi kerak. Kuchli ishlab chiqarish katta foyda va past ishlab chiqarish xarajatlariga teng. Ishlab chiqarishni rivojlantirish ko'rsatkichlari uchun kompaniyaning yillik hisobotiga qarang. Kompaniya odatda bu hisobotni jadval ko'rinishida o'z ichiga oladi.
- Kompaniyaning qarzlarini raqobatchilar bilan solishtiring. Qarzni ko'rib chiqishning eng yaxshi usuli - bu kompaniyaning aktivlari va qarzlari o'rtasidagi taqqoslash bo'lgan qarz/kapital nisbatidan foydalanish. Bu ma'lumotni Morningstar.com kabi veb -saytlarda topish mumkin. Bu nisbat qanchalik past bo'lsa, shuncha yaxshi.
- Kompaniyaning bahosini ko'rib chiqing. Bir kompaniyaning daromadi boshqasiga nisbatan qanchalik yuqori? Qimmatli qog'ozlar narxini daromadga bo'lish yo'li bilan narx-navo nisbati bilan solishtiring. Bu ma'lumotni Morningstar.com kabi veb -saytlarda topish mumkin, bu raqam qanchalik past bo'lsa, shuncha yaxshi.
3 -qadam Oltin investitsiya fondlariga sarmoya kiriting
Agar siz pastroq xavf variantini tanlasangiz yoki ishonchli kompaniyani topa olmasangiz, o'zaro fondga asoslangan investitsiyalarni qidiring. Amaldagi mablag'lar oltin qazib oladigan, qayta ishlaydigan va tarqatadigan kompaniyalar portfelini o'z ichiga oladi. O'zaro investitsiya fondini sotib olishning bir qancha afzalliklari bor:
- Bu mablag'lar bir yoki bir nechta kompaniyalarning aktsiyalarini sotib olishdan ko'ra ko'proq diversifikatsiyani ta'minlaydi. Oltin qazib olish zaxiralari odatda oltin narxining oshishi va pasayishi bilan birga, kompaniya boshqaruvining samaradorligi va sifatiga qarab ishlashning katta farqiga ega. O'zaro fondni sotib olish yomon investitsiyalarni tanlash xavfini yo'q qiladi (masalan, katta qarzga ega kompaniyada aktsiyalarni sotib olish kabi) va butun sohaga ta'sir etuvchi boshqa omillarning xavfini cheklaydi.
- Oltin investitsiya fondlari faol va professional boshqariladi. Bu shuni anglatadiki, siz professionallarga qaysi kompaniyalar sanoatda eng yaxshisi deb tanlanishiga ruxsat berishingiz mumkin. Yaxshi moliyaviy menejer oltin sanoati faoliyati davom etishi kutilayotgan aktsiyalar ro'yxatini tanlaydi. O'zaro fondlarni sotib olish xarajatlari borligini tushuning. Bu to'lov aktsiyalarni boshqarish fondlarini o'z ichiga oladi va odatda siz kiritgan mablag'larning bir qismiga tengdir. Sizning umumiy sarmoyangizning 1 yoki undan kam foizini oladigan menejerlarni qidiring.
- Oltin investitsiya fondini tanlayotganda, uning oldingi ko'rsatkichlariga, to'lovlariga (qanchalik past bo'lsa, shuncha yaxshi) va Morningstar veb -saytidagi reytingiga (qanchalik yaxshi bo'lsa) e'tibor bering. Uzoq vaqtga asoslangan baholash qisqa vaqtga qaraganda muhimroqdir. Bundan tashqari, menejer veb -sayti orqali uning o'tmishdagi faoliyatini bilib olishingiz mumkin. Morningstar-da o'zaro fondlar uchun 5 yulduzli reyting tizimi mavjud.
4 -qadam. Birjaga sarmoya kiriting
Qimmatli qog'ozlar birjalari investitsiya fondlariga biroz o'xshaydi, chunki ular investorlarga qimmatli qog'ozlar va obligatsiyalarning keng assortimentidan foydalanish imkoniyatini beradi. Ba'zi birjalar ushbu tovarlarni sotib olish va ushlab turish uchun to'g'ridan -to'g'ri kirishni ta'minlaydi, boshqalari esa fyuchers shartnomalarini sotib olish va sotishni ta'minlaydi. Oltin sotib olish to'g'ridan -to'g'ri saqlash qiymatini o'z ichiga oladi va uning joriy sotish narxiga qarab amalga oshiriladi, fyuchers shartnomalari esa oltinning kelajakdagi narxini bashorat qilish asosida tuziladigan moliyaviy vositalardir.
- Birjalar o'zaro fondlardan farq qiladi, chunki ular qimmatli qog'ozlar kabi investitsiya mahsulotlarini ochiq sotadilar, ularning narxi esa XAU, GDM yoki CDNX kabi indeks asosida belgilanadi (O'zaro fondlarning qiymati har kuni aktivlar qiymatiga qarab yangilanadi. unda).
- Birjaga oltin sarmoyasi odatda o'zaro fondlarga qaraganda ancha past bo'ladi, chunki u faol moliyaviy menejerdan foydalanmaydi, lekin indeks asosida passiv tarzda amalga oshiriladi. Masalan, SPDR Gold Products birjada faqat oltin quyma narxiga amal qiladi. Ushbu mahsulotni sotib olsangiz, bilvosita oltinga ega bo'lasiz.
- Agar siz arzonroq narxda ko'proq moslashuvchanlikni xohlasangiz, fond birjalari - bu ajoyib variant. Birjalar sizga nafaqat oltinga, balki oltin qazib olishning o'ziga ham sarmoya kiritishga imkon beradi. Eng sezilarli kamchilik - bu faol menejerning yo'qligi. Shunday qilib, indeksdan yuqori natijalarga erishish ehtimoli kam, chunki siz indeksga sarmoya kiritasiz. Boshqa tomondan, indeks bo'yicha ishlash imkoniyati ham kichikroq.
Qadam 5. Oltin zaxiralarini sotib oling
Siz investitsiya usullaridan birini ishlatishga qaror qilganingizdan so'ng, sotib olish vaqti keldi. Yuqoridagi uchta usul TD Ameritrade yoki E*Trade kabi onlayn broker orqali amalga oshirilishi mumkin. Shuningdek, birja brokerlarini oflayn rejimda topishingiz mumkin.
- Yangi hisob ochgandan so'ng, kerakli fond yoki birjaning belgisini qidiring. Masalan, agar siz Barrick Gold aktsiyalarini sotib olmoqchi bo'lsangiz, uning belgisi NYSE: ABX. Bu shuni anglatadiki, Barrick Gold (yoki ABX) AQShning Nyu -York fond birjasida sotiladi.
- Uni sotib olish uchun brokeringiz orqali sotib olish buyurtmasini kiriting, so'ngra aktsiyadorlik belgisini, kerakli birjani yoki o'zaro fondni va sotib olmoqchi bo'lgan aktsiyalar sonini kiriting, so'ng xaridni yuboring. Agar hisobingizda naqd pul etarli bo'lsa, aktsiyalar sizniki. Shuni yodda tutingki, brokerlar odatda har xil bo'lgan komissiyalarni so'rashadi.
- Bu xaridni rasmiy veb -saytda ko'rsatilgan raqam orqali broker bilan bog'lanish orqali ham amalga oshirish mumkin.
- O'zaro mablag'larni moliyaviy maslahat xizmatlari orqali sotib olish mumkin. Maslahatchi o'zaro fondni boshqarish uchun to'lanadigan haqdan boshqa qo'shimcha to'lovlarni so'raydi. Bu maslahat xizmatlari sizga eng to'g'ri moliyalashtirishni topishda yordam berishi mumkin.
Maslahatlar
- Oltin sotib olishni investitsiya strategiyasiga muvofiq qayta o'rnating. Oltin har doim ham uzoq muddatli investitsion katta daromad keltirmaydi. "Iste'mol qilinmagan" tovar sifatida uning taklifi nisbatan o'zgarmas, lekin uning talabi juda o'zgaruvchan. Agar siz oltindan xavfsizlik tarmog'i sifatida foydalansangiz, bozor ko'rsatkichlari yuqori bo'lganida oltinni soting, keyin bozor sharoitlari beqaror bo'lganda qaytarib sotib oling.
- Savol bering. Siz bu sohada professional emassiz, lekin oltin menejmentini sertifikatlangan mutaxassisga topshirishingiz kerak. Sizning pulingizni kim boshqarayotganiga ishonishingizga ishonch hosil qiling.
